纳闽：拥有自己税务法令的联邦直辖区

两家公司，股东相同，客户相同。一家在吉隆坡注册，依据 Income Tax Act 1967 缴纳企业所得税。另一家则在沙巴海岸外10公里处的一座岛屿上注册，依据一部完全 不同的国会法令，按3%的税率课税。

这就是纳闽。它并非马来西亚税法中的一个漏洞——它是一部并行的法规，而弄清楚 哪一部法规适用于你，正是整件事的关键所在。

重点资料

地位	联邦直辖区，1984年4月16日宣布成立
面积	纳闽岛面积约91平方公里，位于沙巴海岸外约10公里处
人口	约100,900人（2025年，DOSM数据）——各州属或联邦直辖区中人口最少
金融中心	纳闽国际商业金融中心（Labuan IBFC）
监管机构	纳闽金融服务管理局，成立于1996年2月15日
主要税法	Labuan Business Activity Tax Act 1990（第445号法令）

纳闽IBFC究竟是什么

纳闽IBFC并非一家公司，也不是一栋建筑物。它是一个「辖区中的辖区」：拥有纳闽 专属的法规、一个专责监管机构，以及在其下注册的各类实体。

该监管机构为纳闽金融服务管理局（Labuan FSA），由 Labuan Financial Services Authority Act 1996（第545号法令）设立，自1996年2月15日起运作。其法定目标是 推广并发展纳闽成为国际商业与金融服务中心，并担任该行业的中央监管、监督与 执法机构。

第445号法令附表（Schedule）中列出的架构包括：纳闽公司（依据 Labuan Companies Act 1990 注册成立）、纳闽基金会、纳闽信托、纳闽有限合伙或有限 责任合伙，以及获得执照的纳闽金融机构。Labuan FSA 指出，纳闽公司的注册必须 透过一家纳闽信托公司（Labuan trust company）办理，注册费用依资本级别为 RM1,000、RM2,000 或 RM5,000。

税务待遇实际上如何不同

一切取决于第445号法令第2条中的两个定义。**纳闽交易活动（Labuan trading activity）**包括银行、保险、贸易、管理、发牌及航运业务——或任何非属非交易 活动的活动。**纳闽非交易活动（Labuan non-trading activity）**指的是以实体 本身名义，在纳闽持有证券、股份、贷款、存款或其他财产形式的投资。

	马来西亚其他地区	纳闽商业活动
适用法令	Income Tax Act 1967	Labuan Business Activity Tax Act 1990
交易利润	依第53号法令课征企业所得税	按经审计账目所示净利润的3%课税（s.4）
投资持有利润	依第53号法令课税	不受第445号法令课税（s.9）
销售税	适用	纳闽为「指定区域」（第806号法令）

以下三项例外规定，比表面上的税率更为重要。

混合活动一律归入交易活动。 第2(2)条规定，凡同时从事交易活动与非交易 活动的实体，均视为从事交易活动。0%的结果因此十分脆弱。

知识产权收入被排除在外。 因商业利用知识产权而产生的特许权使用费及其他 收入，同时被排除在第4条与第9条之外，改为依据 Income Tax Act 1967 课税。

实质要求决定一切。 第2B条要求在纳闽须有足够数量的全职员工，以及足够 金额的年度营运开支，其具体标准由部长以条例订明。第2B(1A)条接着规定，凡在 任何一年未能遵守该等条例，应课税利润须按百分之二十四课税。纳闽在设计 上并非一个「信箱式」辖区。

实体也可依据第3A条作出不可撤销的选择，改为依据 Income Tax Act 1967 课税——须于基期开始后三个月内提出申请。不可撤销，即意味着不可撤销。

常见错误

• 以为3%是自动适用的。 它须以因活动类型而异的实质要求条例为前提。请先 确认你所从事活动当前订明的门槛。
• 以为纳闽实体自动属于非居民。 若管理与控制是在马来西亚境内行使，第3B 条会就双重课税协定的目的，将该纳闽实体视为马来西亚居民。
• 忽略了审计的要求。 第4(2)条下的应课税利润，是指反映在经审计账目中 的净利润——3%这一税率是以存在审计为前提的。
• 把「指定区域」与「无须缴纳间接税」混为一谈。 依据 Sales Tax Act 2018，从纳闽运往马来西亚其他地区的货物，会被视为进口货物处理，届时须 课税。

下一步

如欲了解申报机制与截止日期，请参阅纳闽税务制度； 如欲逐一比较各类架构，请参阅纳闽公司与 Sdn Bhd 比较。 若要了解作为比较基准的一般税制，请参阅企业所得税税率； 至于另一个从州属中划出的直辖区，请参阅吉隆坡。