# Losses, Group Relief and Unabsorbed Capital Allowances

> Had sepuluh tahun ke atas kerugian perniagaan yang dibawa ke hadapan, sebab elaun modal belum diserap tidak dihadkan, syarat pelepasan kumpulan di bawah seksyen 44A, dan kesan perubahan pemegang saham terhadap kerugian syarikat dorman.

- Category: taxation
- Language: ms
- Status: published
- Updated: 2026-07-20
- Canonical: https://negaraku.md/taxation/losses-and-group-relief

---

Dua syarikat dalam kumpulan yang sama, kedua-duanya mengalami kerugian, kedua-duanya
mempunyai pengarah yang menganggap kerugian itu akan kekal apabila keuntungan tiba.
Satu daripadanya masih akan memilikinya pada 2035. Satu lagi tidak, dan tiada apa-apa
tentang perniagaannya yang menjelaskan perbezaan itu.

Pelepasan kerugian di Malaysia ditadbir oleh tiga mekanisme berasingan yang
kebanyakan panduan gabungkan menjadi satu: tempoh luput sepuluh tahun, ujian
kesinambungan pemegang saham, dan rejim penyerahan kumpulan yang mengecualikan
hampir semua PKS. Ketiga-tiganya berinteraksi secara buruk antara satu sama lain.

## Berapa lamakah kerugian yang dibawa ke hadapan boleh bertahan?

Seksyen 44(5F) menghadkan potongan kerugian perniagaan terlaras belum diserap
kepada **sepuluh tahun taksiran berturut-turut**, dan tempoh itu **bermula sejurus
selepas tahun taksiran berkenaan**. Apa-apa baki pada akhir tempoh itu diabaikan
bagi maksud Akta tersebut.

Jadi kerugian yang timbul pada YA2020 boleh ditolak dari YA2021 hingga YA2030, dan
luput mulai YA2031. Public Ruling No. 1/2022 menggunakan contoh yang sama persis.

Sejarahnya penting kerana banyak kandungan yang tersenarai tinggi di enjin carian
masih tersekat pada angka yang salah. Akta Kewangan 2018 (Finance Act 2018)
memperkenalkan had **tujuh** tahun berkuat kuasa mulai YA2019. Akta Kewangan 2021
(Finance Act 2021) meminda had itu kepada **sepuluh** tahun, juga berkuat kuasa
mulai YA2019. Perenggan 4.3 ketetapan itu merekodkan perubahan tersebut. Apa-apa
yang masih memetik tujuh tahun sedang memetik undang-undang yang telah dimansuhkan.

Terdapat juga peraturan peralihan yang jarang disedari kebanyakan orang. Jumlah
yang ditentukan di bawah s.44(4) atau (5) bagi YA2017 dan sebelumnya yang belum
ditolak menjelang YA2018, serta apa-apa jumlah bagi YA2018, boleh digunakan
terhadap pendapatan perniagaan berkanun di bawah s.43(2) **bagi YA2019 hingga
YA2028**. Stok kerugian tertua dalam syarikat-syarikat Malaysia mempunyai tarikh
luput tetap iaitu YA2028, tidak kira bila ia timbul.

## Elaun modal belum diserap tidak dihadkan

Ini ialah kesilapan paling biasa dalam kandungan berkaitan kerugian di Malaysia,
dan ia mengarah ke arah yang salah — ia menyebabkan syarikat menghapus kira
pelepasan yang sebenarnya masih mereka miliki.

Perenggan 75 Jadual 3 menyatakan bahawa apabila sesuatu elaun tidak dapat diberikan
sepenuhnya kerana pendapatan terlaras yang tidak mencukupi atau tiada, jumlah yang
belum digunakan itu **dianggap sebagai elaun bagi tahun taksiran berikutnya yang
pertama di mana terdapat pendapatan terlaras daripada perniagaan itu, dan seterusnya
bagi tahun-tahun taksiran berikutnya sehingga keseluruhan jumlah itu telah
diberikan**. Tiada tempoh dinyatakan. Tiada had sepuluh tahun ke atas elaun modal
belum diserap.

Apa yang elaun modal *memang* kongsi dengan kerugian ialah ujian pemegang saham.

## Apakah kesan perubahan pemegang saham

Seksyen 44(5A) mengabaikan kerugian yang dibawa ke hadapan melainkan Ketua Pengarah
berpuas hati bahawa pemegang saham pada **hari terakhir tempoh asas di mana kerugian
itu ditentukan** pada asasnya sama dengan pemegang saham pada **hari pertama tempoh
asas di mana ia sepatutnya ditolak** — dan jumlah yang diabaikan itu juga tidak
dibenarkan pada mana-mana tahun yang berikutnya. Perenggan 75A Jadual 3 mengenakan
ujian yang serupa ke atas elaun modal belum diserap.

Seksyen 44(5B) mentakrifkan "pada asasnya sama" dengan dua syarat yang
**kedua-duanya** mesti dipenuhi pada kedua-dua tarikh:

- lebih **50% modal berbayar** bagi saham biasa dipegang oleh atau bagi pihak orang
  yang sama; **dan**
- lebih **50% nilai saham biasa yang diperuntukkan** dipegang oleh atau bagi pihak
  orang yang sama.

Saham yang dipegang oleh syarikat lain dianggap dipegang oleh pemegang saham
syarikat itu sendiri, jadi perubahan pada dua peringkat lebih tinggi dalam sesebuah
kumpulan masih boleh memutuskan kesinambungan itu.

### Pengecualian dorman yang menentukan kebanyakan kes sebenar

Pada zahirnya, s.44(5A) akan menghapuskan kerugian setiap syarikat yang diambil
alih. Namun ini tidak berlaku, kerana s.44(5D) membenarkan Menteri mengecualikan
sesebuah syarikat dalam keadaan khas, dan perenggan 8.3 Public Ruling No. 1/2022
merekodkan bahawa **mulai YA2006 Menteri telah membenarkan syarikat yang mengalami
perubahan besar dalam pemegangan saham untuk membawa ke hadapan kerugian
terkumpulnya — kecuali apabila perubahan besar itu berlaku dalam syarikat dorman**.

Itu membalikkan kedudukan praktikal sepenuhnya. Syarikat yang menjalankan perniagaan
boleh bertukar tangan dan tetap mengekalkan kerugiannya. Syarikat **dorman** tidak
boleh.

Ketetapan itu mentakrifkan dorman secara ketat: tiada transaksi perakaunan yang
signifikan dalam **satu tahun kewangan sebelum** perubahan besar dalam pemegangan
saham ekuiti itu, bermakna tiada catatan dalam akaun selain perbelanjaan minimum
yang diperlukan untuk memenuhi keperluan berkanun. Ia menyenaraikan perbelanjaan
minimum itu secara menyeluruh:

- pemfailan penyata tahunan syarikat dengan SSM
- yuran setiausaha bagi pemfailan penyata tahunan
- yuran pemfailan cukai
- yuran audit
- yuran perakaunan

Ringkasnya: membeli sebuah syarikat cengkerang yang bersih semata-mata untuk
kerugian terkumpulnya tidak berkesan, dan ia adalah *status cengkerang* itu, bukan
besarnya kerugian, yang mencetuskan ketidakbenaran itu. Syarikat yang mengekalkan
walaupun aktiviti perniagaan sebenar yang kecil pada tahun sebelum jualan berada di
luar takrifan itu — tetapi perhatikan bahawa ujian itu terpakai kepada tahun
kewangan **sebelum** perubahan itu, jadi pembeli yang memulakan semula perniagaan
selepas menandatangani perjanjian sudah pun terlepas tempoh itu.

## Pelepasan kumpulan: rejim yang mengecualikan PKS

Seksyen 44A membenarkan sebuah **syarikat penyerah** melepaskan tidak lebih daripada
**70%** kerugian terlarasnya bagi sesuatu tempoh asas kepada satu atau lebih
**syarikat penuntut** dalam kumpulan yang sama. Kedua-dua pihak mesti bermastautin
pada tahun asas itu dan diperbadankan di Malaysia.

Kriteria kelayakan dalam s.44A(2), yang dinyatakan semula di perenggan 6 Public
Ruling No. 2/2025, adalah kumulatif:

| Syarat | Butiran |
| --- | --- |
| Pemerbadanan | Kedua-dua syarikat diperbadankan di Malaysia |
| Pemastautinan | Kedua-dua bermastautin di Malaysia pada tahun asas bagi tahun taksiran itu |
| Perhubungan | Berkaitan sepanjang tempoh asas **dan** 12 bulan sebelum itu |
| Modal berbayar | **Melebihi RM2.5 juta** dalam saham biasa pada awal tempoh asas, bagi kedua-dua syarikat |
| Tempoh asas | 12 bulan setiap satu, **berakhir pada hari yang sama** |
| Pilihan | Muktamad, dibuat dalam Form C yang dikemukakan di bawah s.77A bagi tahun itu |
| Kadar | Kedua-dua dikenakan cukai pada kadar perenggan 2 Bahagian I Jadual 1 |
| Penuntut | Mesti mempunyai pendapatan agregat yang ditakrifkan bagi tahun itu |

Syarat modal berbayar ialah syarat yang tidak pernah disedari oleh sesiapa. Ia
memerlukan modal **melebihi** RM2.5 juta — ambang yang sama yang, dalam arah yang
*bertentangan*, mengawal kadar PKS di perenggan 2A. Oleh itu, syarikat yang layak
untuk kadar 15% dan 17% tersingkir secara struktur daripada pelepasan kumpulan, dan
syarat kadar itu mengukuhkannya lagi dengan mensyaratkan cukai dikenakan pada kadar
perenggan 2. Pelepasan kumpulan adalah rejim untuk syarikat besar.

**Berkaitan** bermaksud sekurang-kurangnya **70%** saham biasa, dipegang secara
langsung atau tidak langsung melalui syarikat lain yang **bermastautin dan
diperbadankan di Malaysia**; perenggan 7.1 ketetapan itu menyatakan bahawa
mana-mana pemegangan saham melalui syarikat yang tidak diperbadankan dan tidak
bermastautin di Malaysia **diabaikan** dalam pengiraan itu, manakala syarikat
Labuan yang diperbadankan di bawah Akta Syarikat Labuan 1990 (Labuan Companies Act
1990) dikira sebagai diperbadankan di Malaysia. Ujian peringkat kedua di bawah
s.44A(7) kemudian menyoal sama ada penuntut itu berhak secara benefisial ke atas
70% keuntungan baki dan aset baki.

### Tempoh tiga tahun

Seksyen 44A(1) dan (1A) mengehadkan penyerahan kepada **tiga tahun taksiran
berturut-turut**, bermula sejurus selepas tempoh asas 12 bulan pertama syarikat
penyerah. Jika tempoh asas pertama bukan 12 bulan, kiraan itu bermula selepas
tempoh asas kedua. Syarikat yang memulakan operasi pada 2019 dengan tahun berakhir
mengikut tahun kalendar boleh menyerahkan bagi YA2020, YA2021 dan YA2022 — dan
mulai YA2023 ia langsung tidak boleh membuat penyerahan. Perenggan 5.2 ketetapan
itu menutup terus kumpulan syarikat yang lebih lama: syarikat yang memulakan
operasi sebelum YA2015 tidak layak.

Hanya kerugian terlaras **tahun semasa** yang boleh diserahkan. Kerugian yang
dibawa ke hadapan kekal dengan syarikat yang mengalaminya.

### Pendapatan agregat yang ditakrifkan

Tuntutan itu dihadkan kepada pendapatan agregat yang ditakrifkan bagi penuntut,
iaitu pendapatan agregat ditolak kerugian perniagaan terlaras tahun semasa di
bawah s.44(2), perbelanjaan peninjauan yang layak di bawah Jadual 4, perbelanjaan
perniagaan pra-operasi yang layak di bawah Jadual 4B, dan hadiah serta derma di
bawah pelbagai subseksyen s.44(6) hingga (11D). Penuntut yang telahpun menyerap
kesemuanya dengan derma tidak lagi mempunyai kapasiti yang berbaki.

## Kesilapan biasa

- **Mengenakan had sepuluh tahun ke atas elaun modal belum diserap.** Perenggan 75
  Jadual 3 tiada had masa. Hanya kerugian di bawah s.44(5F) yang luput.
- **Masih memetik tujuh tahun.** Akta Kewangan 2021 (Finance Act 2021) menjadikannya
  sepuluh tahun, dengan kesan surut ke YA2019.
- **Menganggap sebarang perubahan kawalan sebagai membatalkan kerugian.** Sejak
  YA2006, kelonggaran am oleh Menteri bermakna hanya syarikat dorman yang
  benar-benar kehilangannya.
- **Menguji status dorman pada tarikh yang salah.** Ujian itu adalah tahun
  kewangan **sebelum** perubahan besar itu, bukan tahun perubahan itu berlaku atau
  selepasnya.
- **Menganggap PKS yang berkeuntungan boleh menyerap kerugian syarikat kembarnya.**
  Pelepasan kumpulan memerlukan modal berbayar melebihi RM2.5 juta pada kedua-dua
  belah pihak dan cukai dikenakan pada kadar perenggan 2.
- **Tidak memasukkan pilihan itu dalam Form C.** Ia muktamad dan mesti dibuat
  dalam pemulangan bagi tahun taksiran itu; tiada permohonan susulan kemudian.
- **Mengambil kira syarikat pegangan pertengahan asing ke arah 70% itu.**
  Pemegangan saham melalui syarikat yang tidak diperbadankan dan tidak bermastautin
  di Malaysia diabaikan.

## Langkah seterusnya

Jika pelepasan kumpulan tertutup kepada anda kerana ambang RM2.5 juta itu, nilainya
terletak pada masa sebaliknya: pastikan syarikat yang mengalami kerugian itu terus
berniaga secukupnya untuk kekal di luar takrifan dorman, dan jejaki kerugian setiap
tahun berbanding tarikh luput sepuluh tahunnya sendiri dan bukan sebagai satu baki
terkumpul tunggal. Sahkan status pemastautinan terlebih dahulu, kerana kedua-dua
rejim pelepasan kerugian dan kadar PKS semuanya gagal tanpanya.

## Sources

- Public Ruling No. 1/2022 — Time Limit for Unabsorbed Adjusted Business Losses Carried Forward — https://www.hasil.gov.my/wp-content/uploads/PR_01_2022.pdf (LHDN)
- Public Ruling No. 2/2025 — Group Relief for Companies — https://www.hasil.gov.my/wp-content/uploads/pr-2-2025-group-relief-for-companies.pdf (LHDN)
- Income Tax Act 1967 (Act 53), reprint as at 21 May 2024 — sections 43, 44, 44A and Schedule 3 paragraphs 75, 75A, 75B — https://www.hasil.gov.my/wp-content/uploads/20240521-akta-cukai-pendapatan-1967-akta-53.pdf (LHDN)
- Public Rulings index — https://www.hasil.gov.my/en/perundangan/ketetapan-umum/ (LHDN)

---
Source of truth: https://github.com/negaraku-md/NegaraKu.md
License: CC BY-SA 4.0