Pendapatan Sumber Luar Negara di Malaysia — Pengecualian, Substans dan Penerimaan Masuk

Baca tarikh tamat daripada Warta, bukan daripada blog. Setakat 14 Ogos 2026, pengecualian dividen luar negara yang menjadi sandaran kebanyakan syarikat pegangan Malaysia — P.U.(A) 235/2022 — masih menyatakan, dalam perenggan 1(2)nya sendiri, bahawa ia berkuat kuasa “dari 1 Januari 2022 hingga 31 Disember 2026”, dan tiada perintah pindaan yang dipastikan pada nombor Warta telah memindahkan tarikh itu. Perintah pindaan yang memang wujud, P.U.(A) 157/2024, menulis semula syarat kelayakan dan menambah syarikat Labuan yang memilih masuk ke dalam Akta Cukai Pendapatan; ia tidak menyentuh tarikh tamat.

Namun, perintah-perintah adiknya telah bergerak. Pengecualian individu telah dilanjutkan kepada 31 Disember 2036, dan pada minggu terakhir Julai 2026, pengecualian aset modal dan amanah saham unit dilanjutkan kepada 31 Disember 2030 — masing-masing melalui P.U.(A) 275/2026 dan P.U.(A) 270/2026, kedua-duanya berkuat kuasa mulai 1 Januari 2027. Perintah dividen dijangka menyusul dalam kumpulan yang sama tetapi instrumennya sendiri belum disahkan. Perintah yang dibuat di bawah seksyen yang sama, atas perkara yang sama, boleh tamat berbeza bertahun-tahun; hampir setiap ringkasan yang anda jumpai dalam talian menyatakan satu tarikh tunggal untuk kesemuanya, dan silap bagi sekurang-kurangnya salah satu daripadanya.

Mengapa pendapatan luar negara mula dikenakan cukai

Perenggan 28 Jadual 6 Akta Cukai Pendapatan 1967 dahulunya mengecualikan pendapatan yang timbul di luar Malaysia dan diterima di sini oleh mana-mana pemastautin selain perniagaan perbankan, insurans, pengangkutan laut atau udara. Akta Kewangan 2021 [Akta 833] mempersempitnya supaya mulai 1 Januari 2022 pengecualian itu tidak lagi merangkumi pemastautin secara umum.

Sebab yang dinyatakan, direkodkan pada perenggan 1.2 garis panduan LHDN, ialah keseragaman: pendapatan luar negara sepatutnya dilayan sama seperti pendapatan yang terakru di Malaysia atau diperoleh dari Malaysia, selaras dengan komitmen Malaysia terhadap piawaian cukai antarabangsa. Pencetus praktikalnya ialah proses penyenaraian EU dan bantahannya terhadap rejim wilayah Malaysia.

Dua perkara peralihan masih penting apabila anda membuka semula tahun-tahun lama:

• Bagi pendapatan yang diterima antara 1 Januari dan 30 Jun 2022, cukai dikenakan pada kadar rata 3 peratus daripada kasar di bawah Bahagian XX Jadual 1 (garis panduan perenggan 5.1.8).
• Mulai 1 Julai 2022 kadar semasa terpakai (perenggan 5.1.9). Tiada kadar konsesi sekarang.

Apa yang masih dikecualikan, dan sehingga bila

Ini jadual yang perlu disimpan. Segala-galanya dalam artikel ini menerangkan satu baris di dalamnya.

Penerima	Pendapatan dilindungi	Perintah	Tarikh tamat diwartakan
Individu pemastautin	Semua pendapatan s.4 kecuali pendapatan perniagaan perkongsian	P.U.(A) 234/2022 seperti dipinda oleh P.U.(A) 451/2024	31 Disember 2036
Syarikat, PLT pemastautin, atau individu dengan perniagaan perkongsian Malaysia	Pendapatan dividen luar negara sahaja	P.U.(A) 235/2022 seperti dipinda oleh P.U.(A) 157/2024	31 Disember 2026 (perintah lanjutan belum dipastikan)
Syarikat, PLT, badan amanah, koperasi pemastautin	Keuntungan atau perolehan daripada pelupusan aset modal yang terletak di luar Malaysia	P.U.(A) 75/2024 seperti dipinda oleh P.U.(A) 275/2026	31 Disember 2030
Amanah saham unit yang layak	Pendapatan sumber luar negara yang diterima di Malaysia	P.U.(A) 250/2024 seperti dipinda oleh P.U.(A) 270/2026	31 Disember 2030
Syarikat Labuan yang telah memilih di bawah s.3A LBATA	Pendapatan dividen luar negara	P.U.(A) 235/2022 perenggan 3(d), dimasukkan oleh P.U.(A) 157/2024, berkuat kuasa dari TT2022	31 Disember 2026

Perhatikan apa yang tidak ada dalam jadual itu. Sebuah syarikat pemastautin yang menerima faedah luar negara, sewa luar negara, royalti luar negara atau pendapatan perniagaan luar negara tidak mempunyai pengecualian langsung. Hanya dividen dan keuntungan aset modal yang dilindungi. Syarikat selalunya menganggap pengecualian korporat seluas pengecualian individu. Ia tidak — P.U.(A) 235/2022 terpakai, dalam terma, hanya kepada “pendapatan dividen yang diterima di Malaysia dari luar Malaysia”.

Perniagaan perbankan, insurans, pengangkutan laut dan pengangkutan udara dikecualikan daripada kedua-dua perintah dividen (perenggan 5) dan perintah aset modal (perenggan 4).

Tebing curam 2026, dan sejauh mana ia telah bergerak

Belanjawan 2026 menangani perkara ini secara langsung. Lampiran 8 Langkah Cukai Belanjawan 2026 merekodkan kedudukan pra-Belanjawan — syarikat dan PLT sehingga 31 Disember 2026, individu sehingga 31 Disember 2036, amanah saham unit 1 Januari 2024 hingga 31 Disember 2026 — dan mencadangkan dua perubahan:

1. Melanjutkan pengecualian syarikat dan PLT bagi dividen luar negara dan keuntungan aset modal luar negara kepada koperasi dan badan amanah; dan
2. Memberikan pengecualian itu, ditambah FSI amanah saham unit, untuk empat tahun lagi.

Tarikh berkuat kuasa yang dinyatakan ialah 1 Januari 2027 hingga 31 Disember 2030.

Cadangan Belanjawan bukanlah undang-undang — pengecualian di bawah perenggan 127(3)(b) hanya berkuat kuasa apabila Menteri membuat perintah dan ia disiarkan dalam Warta Persekutuan. Dua daripada perintah tersebut kini telah muncul, pada minggu terakhir Julai 2026, sejurus selepas indeks perundangan subsidiari Jabatan Peguam Negara terkini (17 Julai 2026):

• Perintah aset modal P.U.(A) 75/2024 telah dipinda oleh Income Tax (Exemption) (No. 3) Order 2024 (Amendment) Order 2026, P.U.(A) 275/2026, diwartakan 29 Julai 2026 dan berkuat kuasa 1 Januari 2027, memindahkan tarikh tamatnya dari 31 Disember 2026 kepada 31 Disember 2030.
• Perintah FSI amanah saham unit P.U.(A) 250/2024 telah dipinda oleh P.U.(A) 270/2026, diwartakan 27 Julai 2026, atas permulaan kuat kuasa yang sama dan tarikh tamat baharu yang sama.

Apa yang masih tertunggak ialah pindaan seiring kepada perintah dividen luar negara, P.U.(A) 235/2022. Ia tergolong dalam kumpulan yang sama pada hujung Julai 2026 dan firma-firma melaporkan pengecualian dividen sebagai dilanjutkan kepada 31 Disember 2030, tetapi nombor P.U.(A) tersendirinya belum disahkan terhadap teks Warta primer. Jadi:

Pengecualian dividen luar negara syarikat dan PLT tertera 31 Disember 2026 dalam Warta sehingga perintah pindaannya dipastikan. Adik-beradik aset modal dan amanah saham unit sudah dilanjutkan kepada 2030; perintah dividen dijangka menyusul dalam kumpulan yang sama. Sahkan nombor P.U.(A) sebelum anda bergantung pada tarikh tamat 2030 bagi sesuatu dividen.

Coraknya kini sudah mantap — lanjutan individu diwartakan melalui P.U.(A) 451/2024 sebelum tebing curam, dan perintah Julai 2026 mengulanginya, setiap satu berkuat kuasa pada 1 Januari 2027. Tabiat penggubalannya ialah menggubal lanjutan sebelum tarikh akhir, itulah sebabnya pindaan dividen dijangka dan bukannya diragui. Tetapi jangkaan bukanlah pembelaan dalam audit.

Ujian tertakluk kepada cukai bagi dividen

Di bawah perenggan 4(2) P.U.(A) 235/2022 seperti diganti oleh P.U.(A) 157/2024, seseorang yang layak mesti mematuhi syarat yang ditetapkan dalam garis panduan yang dikeluarkan oleh Ketua Pengarah di bawah s.134A, yang hendaklah termasuk sama ada:

• (a) syarat pengecualian penyertaan — dividen itu telah dikenakan cukai yang bersifat serupa dengan cukai pendapatan di bawah undang-undang wilayah tempat pendapatan itu timbul, dan kadar tertinggi cukai sedemikian di wilayah itu pada masa tersebut adalah tidak kurang daripada 15 peratus; atau
• (b) syarat substans ekonomi — penerima menggaji bilangan pekerja yang mencukupi di Malaysia dan menanggung jumlah perbelanjaan operasi yang mencukupi di Malaysia.

Perkataannya ialah atau. Perenggan 5.2.1.2 garis panduan mengesahkan pembayar cukai yang memilih. Panduan yang mempersembahkan substans sebagai halangan tambahan di atas ujian 15 peratus adalah tersalah tafsir perintah itu.

Dua penghalusan yang menentukan kes sebenar:

“Dikenakan cukai” termasuk cukai pendasar. Perenggan 5.2.1.4(a)(i) menerima sama ada cukai yang dibayar atau kena dibayar di negara sumber sebagai cukai pendapatan atau cukai pegangan, atau dividen itu telah menanggung cukai pendasar — cukai korporat atas keuntungan operasi yang daripadanya dividen itu dibayar. Tetapi ada hadnya: jika Syarikat X membayar dividen daripada dividen yang diterimanya dari Syarikat Y, cukai pendasar yang dibayar oleh Syarikat Y tidak dianggap sebagai cukai yang dibayar oleh Syarikat X. Satu lapisan sahaja.

“Dikenakan cukai” boleh dipenuhi dengan cukai sifar. Perenggan 5.2.1.4(a)(ii) menganggap ujian itu dipenuhi apabila tiada cukai dikenakan kerana keuntungan operasi pendasar dilindungi oleh kerugian tidak diserap atau elaun modal, adalah bersifat modal, menikmati insentif cukai yang diberikan kerana memenuhi syarat substans di negara itu, atau tergolong dalam rejim penyatuan cukai. Bil cukai negara sumber yang sifar oleh itu tidak secara automatik memudaratkan.

Kadar utama tahun mana? Perenggan 5.2.1.4(b)(i): kadar utama ialah kadar korporat tertinggi di negara sumber sama ada dalam tahun dividen itu dikenakan cukai pegangan, atau, jika tiada cukai pegangan dikenakan, dalam tahun dividen itu diterima di Malaysia. Contoh 6 dan 7 garis panduan bergantung tepat pada perbezaan ini. Dan kadar utama tidak semestinya kadar yang sebenarnya ditanggung — Contoh 5 mengecualikan dividen yang dikenakan cukai pada 10 peratus di sebuah negara yang kadar utamanya 20 peratus.

Bagi individu, ujiannya lebih mudah dan tiada langsung syarat 15 peratus. Perenggan 5.2.2.1 hanya memerlukan pendapatan itu telah dikenakan cukai di negara asal, dengan pengecualian yang sama murahnya — Contoh 11 mengecualikan pendapatan pekerjaan Brunei yang tidak dikenakan cukai oleh Brunei, kerana ketiadaan cukai itu berpunca daripada sistem cukai negara tersebut.

Apa yang sebenarnya dituntut oleh substans ekonomi

Tiada apa-apa yang berangka. Perenggan 5.2.1.4(c)(ii) menyatakan ambang minimum “adalah berdasarkan fakta setiap kes”, dan menyenaraikan faktor yang akan ditimbang oleh LHDN:

• bilangan pekerja, dinilai berdasarkan sama ada aktiviti itu intensif modal atau intensif buruh;
• sama ada pekerja tersebut sepenuh masa atau separuh masa;
• sama ada premis pejabat digunakan untuk aktiviti berkaitan, dan sama ada ia mencukupi untuknya.

Mana-mana artikel yang memetik bilangan pekerja atau perbelanjaan ringgit bagi ujian substans FSI sedang mereka-rekanya. Rejim Labuan mempunyai ambang yang diterbitkan; rejim FSI tidak.

Tiga peraturan menjalankan kerja sebenar:

Aktiviti ekonomi berkaitan ditakrifkan oleh jenis entiti. Bagi entiti pegangan pelaburan ia bermaksud memegang dan menguruskan penyertaan ekuitinya, atau membuat keputusan strategik yang perlu ke atas aset yang diperoleh, dipegang atau dilupuskannya serta menguruskan dan menanggung risiko utama ke atas aset tersebut. Bagi mana-mana entiti lain ia bermaksud operasi perniagaan yang sebenarnya dijalankan di Malaysia.

Pengarah bukan-perkhidmatan bukan pekerja. Perenggan 5.2.1.4(c)(iv) mengira pengarah perkhidmatan yang diambil di bawah kontrak perkhidmatan. Seorang pengarah di bawah kontrak untuk perkhidmatan tidak dikira. Contoh 8 ialah syarikat pegangan dengan dua pengarah bukan-perkhidmatan dan tiada yang lain — ia gagal substans dan terus wujud hanya kerana ia boleh memenuhi syarat pengecualian penyertaan sebaliknya.

Penyumberan luar dibenarkan, atas lima syarat. Perenggan 5.2.1.4(c)(v): aktiviti itu mesti dilaksanakan oleh entiti penyumberan luar di Malaysia; prinsipal mesti menjalankan pemantauan dan kawalan yang mencukupi; entiti penyumberan luar secara amnya dijangka mengenakan bayaran bagi kerja itu, tertakluk kepada penetapan harga pindahan; bilangan pekerja layak dan perbelanjaan operasi entiti penyumberan luar di Malaysia mesti setimpal dengan aktiviti; dan apabila ia melayani lebih daripada satu prinsipal, perbelanjaan mesti diagihkan. Contoh 10 membolehkan syarikat pegangan pelaburan hartanah dengan seorang pengarah urusan dan seorang setiausaha syarikat layak atas dasar ini.

Apa yang dimaksudkan dengan “diterima di Malaysia” dalam amalan

Perenggan 4.2 garis panduan: dipindahkan atau dibawa masuk ke Malaysia, sama ada secara tunai atau melalui pindahan dana elektronik, atau kedua-duanya. Perenggan 4.3 mentakrifkan tunai sebagai nota, syiling dan cek. Perenggan 4.4 mentakrifkan pindahan dana elektronik supaya termasuk pindahan bank seperti pindahan kredit dan debit serta kad pembayaran.

Kesan-kesannya lebih praktikal daripada yang kelihatan:

• Pendapatan luar negara yang kekal dalam akaun luar negara tidak diterima di Malaysia dan berada di luar cukai. Cukai adalah atas penerimaan masuk, bukan atas akruan.
• Penerimaan masuk boleh berlaku bertahun-tahun selepas pendapatan itu timbul. Contoh 6 dalam garis panduan menangani penerimaan masuk pada 2026 bagi dividen yang dibayar daripada keuntungan pendasar 2022.
• Seorang individu pemastautin Malaysia yang berulang-alik setiap hari ke Singapura dan membawa pulang gajinya setiap bulan telah menerima pendapatan luar negara di Malaysia — Contoh 12 — dan bergantung pada pengecualian, bukan pada ketiadaan cukai.
• Mengeluarkan dana persaraan luar negara yang diluluskan dan membawa pulang wang itu adalah penerimaan pendapatan luar negara (Contoh 13), dikecualikan kerana Singapura mengecualikannya.

Perhatikan bahawa tiada satu pun daripada ini cuba mentakrifkan penerimaan masuk konstruktif — menggunakan pendapatan luar negara untuk menyelesaikan liabiliti Malaysia di luar pesisir, atau menggunakan kad kredit luar negara di Malaysia. Garis panduan tidak menanganinya. Anggaplah risiko itu terbuka.

Potongan, kredit dan penyimpanan rekod

Potongan yang terlekat pada pendapatan dikecualikan tidak diambil kira. Perenggan 3(4) P.U.(A) 234/2022 dan perenggan 4(4) P.U.(A) 235/2022 kedua-duanya menyatakan demikian. Anda tidak boleh menuntut kos faedah membiayai pegangan saham luar negara terhadap pendapatan Malaysia sambil melayan dividen itu sebagai dikecualikan.

Apabila pendapatan boleh dikenakan cukai, kredit tersedia. Garis panduan perenggan 5.1.4 hingga 5.1.7: kredit dua hala di bawah s.132 apabila perjanjian pengelakan cukai dua kali wujud, kredit sebelah pihak di bawah s.133 apabila tiada, bukti cukai luar negara mesti disimpan, tuntutan mesti dibuat dalam tempoh dua tahun selepas berakhirnya tahun taksiran, dan sebarang lebihan kredit tidak diambil kira dan bukannya dikembalikan. Ketetapan Umum 11/2021 menetapkan pengiraannya.

Pengecualian tidak menghapuskan kewajipan mengemukakan penyata. Kedua-dua perintah membawa subperenggan yang sama — tiada apa-apa dalam pengecualian itu membebaskan pembayar cukai daripada mematuhi mana-mana kehendak untuk mengemukakan penyata pulangan atau penyata akaun atau memberikan maklumat lain di bawah Akta.

Kesilapan lazim

Memetik satu tarikh tamat untuk semua orang. Tarikh individu ialah 2036, tarikh aset modal dan amanah saham unit kini 2030 (P.U.(A) 275/2026 dan 270/2026), dan tarikh dividen luar negara syarikat masih tertera 2026 sementara menunggu perintah pindaannya sendiri. Beberapa tarikh berkuat kuasa serentak.

Menganggap garis panduan LHDN Jun 2024 sebagai terkini tentang tarikh. Ia sumber yang berautoriti mengenai syarat, tetapi diterbitkan pada 20 Jun 2024 — enam bulan sebelum P.U.(A) 451/2024 — dan masih mencetak “1 Januari 2022 hingga 31 Disember 2026” bagi individu pada perenggan 5.2.2.1. Warta mengatasi garis panduan.

Menganggap pengecualian korporat merangkumi semua pendapatan luar negara. Ia merangkumi dividen. Faedah, sewa, royalti dan keuntungan perniagaan luar negara yang diterima oleh syarikat pemastautin dikenakan cukai pada kadar semasa, dengan kredit triti atau sebelah pihak sebagai satu-satunya pelepasan.

Membaca substans dan ujian 15 peratus sebagai kumulatif. Kedua-duanya adalah alternatif.

Mengira pengarah bukan eksekutif ke arah substans. Mereka dikecualikan secara nama.

Menganggap bil cukai luar negara yang sifar mematikan pengecualian. Ia mungkin tidak — semak dahulu empat pengecualian dalam perenggan 5.2.1.4(a)(ii).

Lupa bahawa Belanjawan 2026 juga meluaskan kelas. Koperasi dan badan amanah sudah berada dalam perintah aset modal P.U.(A) 75/2024, kini dilanjutkan kepada 2030 oleh P.U.(A) 275/2026. Penambahan mereka kepada pengecualian dividen luar negara mulai 1 Januari 2027 bergantung pada pindaan perintah tersebut, yang dijangka dalam kumpulan yang sama tetapi belum dipastikan pada nombor P.U.(A).

Apa yang seterusnya

Jika anda syarikat pemastautin yang memegang dividen luar negara, titik keputusan adalah sekarang, bukan pada bulan Disember. Modelkan hasil menerima masuk sebelum 31 Disember 2026 berbanding hasil menerima masuk selepasnya, atas andaian tiada lanjutan diwartakan. Jika lanjutan itu muncul, anda tidak kehilangan apa-apa; jika tidak, anda telah mengelakkan cukai 24 peratus atas penerimaan masuk penuh.

Kemudian semak syarat mana yang sebenarnya anda layak. Syarikat pegangan yang bergantung pada substans hendaklah mendokumentasikan bilangan pekerja, kontrak perkhidmatan, premis dan perbelanjaan operasi bagi tempoh asas sebelum penerimaan masuk, kerana syarat dalam perenggan 4(2) seperti dipinda diuji “dalam tempoh asas sesuatu tahun taksiran”, bukan pada masa audit.

Baca company-tax-residence seterusnya jika anda tidak pasti sama ada penerima itu pemastautin langsung — pengecualian bergantung pada pemastautin, dan pengurusan serta kawalan ialah ujian yang lebih sukar daripada yang diandaikan kebanyakan kumpulan.